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Opzioni e futures IBKR: come dichiararli nel quadro RT

Aggiornato: 21/10/2026

Opzioni e futures su Interactive Brokers nel quadro RT: premi incassati, opzioni scadute o esercitate, differenziali dei futures, cambi e minusvalenze.

I risultati di opzioni e futures negoziati su Interactive Brokers sono redditi diversi (art. 67, lettera c-quater del TUIR) e si dichiarano nella sezione II del quadro RT con imposta sostitutiva del 26 %. Guadagni e perdite sui derivati si compensano con quelli su azioni, obbligazioni ed ETC, e le perdite in eccesso si riportano per quattro anni.

Chi vende un'opzione, call o put, incassa subito un premio. Fiscalmente:

• il premio incassato è un provento che concorre al risultato dei redditi diversi;
• se poi riacquisti l'opzione per chiudere la posizione, il premio pagato riduce il risultato;
• se l'opzione scade senza valore, il premio incassato resta interamente imponibile.

I redditi diversi seguono il principio di cassa: contano i proventi incassati e gli oneri pagati. Un'opzione venduta a dicembre e riacquistata a gennaio può quindi spezzare il risultato su due dichiarazioni diverse, ed è un caso da verificare con attenzione.

• Se rivendi l'opzione, la differenza tra il prezzo di vendita e il premio pagato è una plusvalenza o una minusvalenza.
• Se l'opzione scade senza valore, il premio pagato diventa una minusvalenza che compensa altri guadagni del quadro RT.

Quando un'opzione viene esercitata o assegnata, il premio non si tassa da solo ma si somma all'operazione sul sottostante:

• call comprata ed esercitata: il premio pagato aumenta il costo delle azioni acquistate;
• put venduta e assegnata: il premio incassato riduce il costo delle azioni che ricevi;
• call venduta e assegnata: il premio incassato aumenta il corrispettivo delle azioni che consegni.

Le azioni così acquistate entrano nel costo medio ponderato del titolo, insieme agli altri acquisti.

Sui futures conta il risultato complessivo della posizione: la somma dei differenziali positivi e negativi, al netto delle commissioni, è una plusvalenza o una minusvalenza del quadro RT. Le stesse regole valgono per i futures su indici, materie prime e valute.

Nel 2025, con un cambio ipotetico, realizzi tre operazioni:

• vendi una put e incassi 500 $ al cambio 1,10: 500 / 1,10 = 454,55 €; l'opzione scade senza valore;
• compri una call pagando 300 $ al cambio 1,08: 300 / 1,08 = 277,78 €; l'opzione scade senza valore;
• chiudi un future con un guadagno netto di 1.200 €.

Risultato del quadro RT: 454,55 − 277,78 + 1.200 = 1.376,77 €. Imposta: 1.376,77 × 26 % = 357,96 €. Se nello stesso anno avessi perso 2.000 € su un'azione, il risultato sarebbe negativo e non pagheresti nulla, riportando la differenza.

1. Scarica il rendiconto di attività annuale IBKR e verifica che comprenda operazioni, scadenze, esercizi e assegnazioni.
2. Converti in euro ogni premio e ogni differenziale con il cambio BCE del giorno in cui è stato incassato o pagato.
3. Abbina ogni opzione al suo esito: chiusa, scaduta, esercitata o assegnata.
4. Sposta i premi delle opzioni esercitate o assegnate nel costo o nel corrispettivo delle azioni.
5. Somma tutti i risultati dei derivati con quelli di azioni, obbligazioni ed ETC nel quadro RT e applica eventuali minusvalenze pregresse.

• Dichiarare come guadagno il premio di un'opzione poi assegnata, invece di farlo confluire nel costo delle azioni.
• Dimenticare le opzioni scadute senza valore, che non compaiono come vendite ma producono redditi o perdite.
• Convertire tutto con un cambio medio annuo invece del cambio del giorno.
• Ignorare i risultati in perdita: un anno negativo sui derivati, se dichiarato, riduce le imposte dei quattro anni successivi.

Con decine di contratti, scadenze e assegnazioni, un solo premio dimenticato basta a far saltare il conto. Carica il rendiconto IBKR su Brokers.tax: riconosce opzioni e futures e li somma nel quadro RT con il resto delle operazioni, così controlli il risultato invece di ricostruirlo a mano.